«Альцесезон», термін, знайомий багатьом криптотрейдерам, стосується періодів, коли альткоїни значно перевершують основні криптовалюти, такі як Bitcoin і Ethereum.

У мінливому середовищі криптовалюти «альсезон» — це базове явище, коли альткоїни значно перевершують основні криптовалюти, такі як Bitcoin і Ethereum. У цій статті розкривається історична модель альцесезону, досліджуючи його наслідки для інвесторів і ширшу динаміку ринку. Аналізуючи попередні цикли, ми виявляємо фактори, які зазвичай запускають ці вибухові періоди зростання, а також поточні ринкові умови, які можуть сигналізувати про наступний альтесейон. Розуміння цих нюансів має важливе значення як для досвідчених трейдерів, так і для новачків, які прагнуть орієнтуватися на складність інвестицій у криптовалюту.

Що таке Altseason: Що це таке і чому це важливо

«Альцесезон», термін, знайомий багатьом криптотрейдерам, стосується періодів, коли 

 значно перевершують основні криптовалюти, такі як Bitcoin і Ethereum. Історично ці фази характеризувалися обертанням капіталу з Bitcoin у менші, більш ризиковані проєкти, що часто призводить до вибухового зростання цін на альткоїн. Це явище було очевидним за останні три основні бичачі цикли, зокрема у 2017 та 2021 роках, коли альткоїни збільшували вартість після досягнення Bitcoin нових рекордних рівнів (ATH).

Рухи ціни Bitcoin були циклічними з моменту його створення у 2009 році. Аналізуючи дані історичної ціни, ми можемо визначити різні періоди стріли, буму та відновлення. Варто відзначити, що за останніми двома раундами бичачої епохи сталися виражені події альтесезону, завдяки чому алткоїни зафіксували надзвичайні прибутки, що часто значно помножували їхні ринкові капітали.

Наприклад, під час попередніх альтсеазонів загальна ринкова капіталізація альткоїнів зросла від 6x до 7x. Таке вибухове зростання не лише дало величезні можливості отримання прибутку трейдерам, але й підкреслило 

, притаманну криптовалютному простору. Однак слід також визнати, що алсезон часто передує закінченню бичачого трюку, оскільки прибуток, отриманий з токенів великого капіталу, призводить до коригування ринку.

Незважаючи на історичну значущість альцесезону, поточний цикл виглядає помітно іншим. Bitcoin продовжував досягати нових вершин, підтримуючи суттєве домінування на ринку, всупереч типовій моделі, в якій 

 знижується під час альтесезону. Це відхилення викликає критичні запитання про характер поточного ринку та про те, чи неминучий традиційний альтесезон.

Поточний пейзаж: Індикатори та вплив

Декілька факторів сприяють унікальній динамікі поточного ринку криптовалюти. По-перше, інформативно підкреслити важливість подій халвінгу Bitcoin, які історично передують значній ринковій капіталізації та зміні домінування. У попередніх циклах домінування Bitcoin мало тенденцію до зниження приблизно через 230 днів після халвінгу, що призводить до обертання капіталу в альткоїни. Однак нещодавнє халвінг у квітні 2024 року не викликав очікуваного зниження домінування Bitcoin, що свідчить про потенційну структурну зміну ринкової поведінки.

Крім того, показники Ethereum (ETH) відносно Bitcoin також змінилися. Історично, Ethereum виступала основним бенефіціаром під час альцезону, часто отримав значні прибутки, коли трейдери виводилися з Bitcoin. Однак з 2022 року Ethereum недосконало не лише Bitcoin, але й кілька конкуруючих «вбивців Ethereum», таких як Solana (SOL) і Sui (SUI. Цей відносний недостатній результат викликав сумніви щодо здатності Ethereum вести ринок у новий період.

Інституційне впровадження через 

 ще більше ускладнило ландшафт. Хоча впровадження цих ETF спричинило появу нових висот ціни Bitcoin, це також призвело до руху капіталу, який залишається в основному зосередженим на Bitcoin і Ethereum. Багато інституційних інвесторів схильні перетворювати свій капітал на менші, більш спекулятивні альткоїни, вирішуючи замість цього залишатися в регульованих продуктах ETF.

І нарешті, спостерігається значне зростання 

, що зросло на 66% з початку 2024 року.

  Це вказує на те, що хоча інституційна активність може пояснювати деякі рухи ринку, роздрібна торгівля залишається надійною. 

 (CEX) зафіксували свої найбільші торгові обсяги в Q4 2024 року, що свідчить про те, що роздрібні трейдери активно беруть участь на ринку, потенційно шукаючи можливості для альткоїну з підвищенням ліквідності.

Що брехня попереду: Потенційні сценарії для Altseason

Зважаючи на поточну ринкову динаміку, трейдерів залишають для роздумів про те, чи знаходиться альсезон на горизонті та яку форму він може отримати. У супровідному звіті представлено кілька сценаріїв, які можуть вплинути на появу та характер наступного альтисезону:

Просунутий

Інституційний звіт Bybit та Block Scholes: Обертання Altcoin: чому Альсезон не прийшов цього разу?

10 лютого 2025 р.: Щотижня в рамках інституційної аналітики ми досліджуємо останні події на ринку — його показники, новини галузі, потоки біржових інвестиційних фондів (ETF), гарячі теми, майбутні події та нові токени — щоб ви могли торгувати криптовалютами ще ефективніше.

інституційна аналітика

 досліджує останні ринкові зміни — показники ринку, галузеві новини, потоки коштів на біржі (ETF), модні теми, майбутні події та розблокування токенів — щоб ви могли реалізувати свою криптоторгівлю.

Дізнайтеся, що ми думаємо про ринок цього тижня!

Щотижневе виділення — Ринок ватаг-листів зі спільними звітами про роботу

Нещодавній звіт «Бюро статистики праці» показує, що зростання роботи в США сповільнюється, але залишається здоровим. Нефермові заробітні плати зросли на 143 000 минулого місяця, з подальшими змінами в листопаді та грудні 2024 року, оскільки вони додали 100 000 вакансій. Рівень безробіття знизився до 4,0%, демонструючи надійний ринок праці, хоча щорічні зміни свідчать про те, що прибутки від роботи були меншими, ніж спочатку повідомлялося, у середньому 166 000 на місяць у 2024 році.

Одночасно зростає інфляційні очікування, що частково зумовлено тарифами, запропонованими президентом США Трампом. Дані Мічиганського університету показують, що споживачі очікують зростання цін, що може ускладнити ухвалення рішень Федеральною резервною організацією. Нагодовані посадові особи зазначили, що вони не схильні знижувати відсоткові ставки після низки порізів минулого року, пропонуючи їм краще спостерігати за тим, як економіка реагує на потенційні зміни в політиці.

Зростання роботи в січні 2025 року було зосереджено в основному в секторах охорони здоров’я, торгівлі та державного сектора, тоді як майнінг і виробництво стикалися з падіннями. Сильні погодні умови сприяли відсутності роботи майже 600 000 людей, що є найбільшим впливом за чотири роки.

Незважаючи на ці коливання, щогодинна заробітна плата зросла на 0,5% щомісяця і на 4,1% рік у рік, що відображає тиск на заробітну плату посеред напруженості ринку праці. Рівень участі в трудовій силі становить 62,6%, а відчутний внесок від працівників-іноземців виділяє імміграцію як важливий фактор зростання зайнятості.

Оскільки нагода оцінює стабільність ринку праці, майбутні директиви від адміністрації Трампа, включно з потенційними імміграційними обмеженнями, можуть вплинути на зростання зайнятості в майбутньому та економічні умови. Незважаючи на те, що на ландшафті є ознаки модерації, він залишається стійким, а обережно оптимізм оточує економічну стабільність.

Щотижневе виділення криптовалюти — криптовалютні IPO з’являються

Як повідомляється, Gemini, криптовалютна фірма, заснована близнюками Winklevoss, потенційно вивчає 

 (IPO) цього року. Наразі компанія обговорює лістинг із потенційними консультантами, хоча остаточне рішення ще не прийнято.

Bullish Global, оператор криптовалютної біржі, чиї підписники включають мільярдера Пітера Тіеля, розглядає IPO як тільки цей рік.

Цікавість у тому, що він оголошує про зростання криптовалютних фірм, які прискорюють свої плани IPO з моменту виборів президента Трампа, оскільки він продемонстрував підтримку в цій галузі. близнюки Winklevoss, відомі своїми юридичними битвами з Марком Цукербергом у Facebook, раніше пожертвували Bitcoin, що перевищують ліміт на внесок у акцію для Трампа, пізніше отримавши відшкодування франшизи.

У Gemini працює понад 500 людей у кількох місцях світу, зокрема в Нью-Йорку, Сіетлі та Лондоні. Нещодавно фірма погодилася заплатити $5 млн, щоб врегулювати позов Комісії з торгівлі ф’ючерсними товарами (CFTC), вказавши, що вона ввела в оману регуляторів, намагаючись запустити перший американський ф’ючерсний контракт на Bitcoin. Крім того, Gemini зобов’язується повернути щонайменше $1,1 млрд клієнтам, яких стосується глобальне банкрутство капіталу Genesis, у рамках розрахунку з регуляторними органами Нью-Йорка, що стосуються його програми Gemini Earn.

Інші найпопулярніші токени

Щотижнева інституційна аналітика: Змішані звіти про роботу в США; криптовалютні IPO

У нашій останній сесії «Навчання 101» криптовалютні експерти поділилися думками про Bybit Copy Trading Gold&FX.

криптовалюти на Bybit, тепер ви можете використовувати копітрейдинг для золота та форексу. Ці ринки є унікальними, а 

 дає можливість дізнатися про ефективні стратегії на цих ринках. У цьому дев’ятнадцятому епізоді прямої 

» ми розкриємо для себе Копітрейдинг Gold&FX Mastery.

 містить відгуки про наші прямі трансляції Learn 101, які пропонують вам комплексний досвід і знання провідних спеціалістів у галузі криптовалюти, якщо ви пропустите трансляцію.

Приєднавшись до прямої трансляції 6 лютого 2025 року, було два визначних гості: Аргірис Сотіракіс, професійний трейдер і засновник 

, а також Ерік Лі, менеджер із фінансових продуктів на Bybit. У рамках модерації Sabrina Chua, криптовалютного евангеліста та редактора SEO на Bybit у цьому епізоді вивчається копітрейдинг Gold&FX Mastery.

Копітрейдинг 101 — Це дійсно так просто?

Копітрейдинг дає інвесторам унікальну можливість потенційно перевершити ринок, не присвячуючи незліченну кількість годин аналізу графіків. Ерік Лі, експерт у цій галузі, пояснює, що копітрейдинг передбачає віддзеркалення угод досвідчених професіоналів. 

Під час своєї презентації в цьому каналі Learn 101 він ділиться екраном, щоб показати платформи Bybit 

. Для інвесторів, які хочуть диверсифікуватись за криптовалютою, 

 дає вам змогу слідкувати за трейдерами, що спеціалізуються на некриптовалютних активах, таких як золото та форекс. Щоб отримати доступ до будь-якої з цих функцій, користувачі повинні спочатку створити окремий акаунт для копітрейдингу на Bybit.

Однією з характерних особливостей платформи Bybit є її система маркування високої води, яка забезпечує справедливе розподілення прибутків на основі окремих інвестицій. Цей прозорий підхід узгоджує інтереси як майстер-трейдерів, так і їхніх підписників.

Argiris наголошує, що копіюючі трейдери повинні мати результати, подібні до результатів обраних ними майстер-трейдерів, за умови, що вони одночасно віддзеркалюють угоди. Однак він не рекомендує класти всі ваші яйця в один кошик. «Диференціація», — каже він, — є ключовим фактором для мінімізації ризиків і збитків».

На відміну від платформ, які залежать від фіатної валюти, у копітрейдингу Bybit Gold&FX використовується 

 (USDT). Ерік підкреслює, що це спрощує транзакції та полегшує користувачам швидке спостереження за кількома трейдерами. Крім того, використання USDT підтримує безперешкодну інтеграцію з іншими функціями Bybit, пропонуючи більшу гнучкість для ваших активів.

Коли йдеться про вибір трейдера, якого слід дотримуватися, Argiris Sotirakis попереджає, що він не покладається виключно на ставки виграшу. «Високий рівень перемоги може бути оманливим», — зазначив він. Натомість він рекомендує оцінити ефективність трейдера з часом, щоб зрозуміти, як його стратегії працюють за різних ринкових умов. Він розглядає копітрейдинг як довгострокову стратегію, вказуючи на те, що може знадобитися більше місяця, щоб побачити значні результати, особливо оскільки різні стратегії процвітають в різних середовищах, як-от трендові ринки порівняно з бічними ринками.

Крім того, Ерік Лі пояснює, що Bybit пропонує інструменти, які допомагають користувачам досліджувати різні типи стратегій, що використовуються лідерами торгівлі. Є чотири основні категорії стратегій, кожна з яких зосереджена на різних показниках і стилях торгівлі. Для трейдерів-початківців існує навіть стратегія, спеціально розроблена для того, щоб послабити світ копітрейдингу. Крім того, трейдери можуть шукати лідерів на основі ринку, на якому вони працюють, як криптовалютою, золотом, так і форексом.

Однією з поширених невірних думок щодо копітрейдингу є уявна втрата контролю над вашими активами. Ерік Лі вирішує це питання, виділивши користувачам кілька 

  Наприклад, трейдери-копіювачі можуть встановити ліміти на користувача, змінити рівень отримання прибутку та навіть у будь-який час призупинити або припинити копіювання трейдера. «Ви все ще повністю контролюєте свої активи», — запевняє Лі, «від вибору правильного лідера до точного налаштування налаштувань управління ризиками».

Торгівля золотом і форексом. Секретні маржі не діляться

Золото широко вважається активом безпечного гавані, а форекс — найбільшим і найбільшим ліквідним ринком у світі. Але багато трейдерів все ще цікавляться, як отримати прибуток від цих двох. Згідно з даними Argiris, успіх на цих ринках залежить від волатильності та розумного використання 

. Кредитування збільшує прибуток, але розумне управління ним є ключовим фактором для мінімізації ризику.

Останнім часом ціна золота значно зросла, пропонуючи більше можливостей для трейдерів. Незважаючи на те, що це менш нестабільний актив, ніж криптовалюта, використання золота може перетворити невеликі рухи ціни на значні прибутки. Sotirakis припускає, що балансування кредитного плеча між криптовалютою та золотом допомагає знизити загальний ризик. З іншого боку, Forex набагато нестабільніший, а спосіб використання кредитного плеча безпосередньо впливає на ризик. Він зазначає, що торгівля форексом може бути більш стресовою, особливо для 

, через його непередбачуваний характер.

Вибір правильної стратегії має вирішальне значення. Завдяки твердому 

 навіть невеликі ринкові зміни можуть призвести до прибутку.

  Багато розумних стратегій криптовалютної торгівлі також застосовуються до золота та форексу, що полегшує трейдерам диверсифікацію на різних ринках.

Щоб допомогти трейдерам почати роботу, Ерік Лі демонструє платформу Bybit для торгівлі золотом і FX, підкреслюючи свою 

. Цей інструмент без ризику дає трейдерам змогу застосовувати стратегії без використання реальних грошей, що робить його ідеальним для навчання в умовах мінливого ринку. Sotirakis також рекомендує використовувати демоторгівлю для тестування стратегій, особливо коли ринки нестабільні. Якщо збитки зростають, це часто означає, що ваше кредитне плече занадто високе та потребує коригування.

Мінімальна інвестиція для приєднання до копітрейдингу Bybit Gold&FX становить 100 USDT, хоча деякі майстер-трейдери можуть потребувати більшої суми. Вибір майстер-трейдера, стиль торгівлі якого відповідає вашій толерантності до ризику, є дуже важливим.

Фієста часу копітрейдингу на Bybit Gold&FX! Як приєднатися та виграти

Хочете зануритися в копітрейдинг на Bybit Gold&FX? Що може бути кращим початком, ніж у 

, адже призовий фонд становить 130 000 USDT! Але це ще не все — ви також можете отримати ще 5000 USDT винагород у 

За даними Sotirakis, такі події, як Копітрейдинг Gold&FX Fiesta, ідеально підходять для тих, хто хоче почати торгувати, не витрачаючи годин на аналіз ринків. Крім того, як говорить Li, ви можете копіювати торгівлю до 10 000 USDT на 

, надаючи вам гнучкість для максимального збільшення потенційних винагород.

У цій сесії «Навчання 101» у прямому ефірі ви знайдете цінну інформацію про копітрейдинг Gold&FX Mastery, де показано, як копітрейдинг спрощує процес навчання досвідчених експертів. Завдяки демофункції Bybit ви можете попрактикуватися в тому, що не ризикуєте копіювати торгові стратегії, що дає вам змогу отримати впевненість без фінансових ризиків. Починати легко — просто 

, і ви готові до знайомства!

Середній

Записи прямих етерів Learn: Торгуйте Gold&FX як професіонал

Soneium і Coop Records співпрацюють з метою революційного монетизації музики в Web3. 

Щоденна найкраща ефективність — Aleo (ALEO)

Ф’ючерси S&P 500 відновилися після оголошення Тренера, але знизилися на 1% у п’ятницю в умовах економічної невизначеності. Золото зросло до $2865 на натягу торгівлі та купівлі в Китаї, тоді як дані про роботу в США можуть обмежити скорочення ставки Fed. Індекси Койндеска — індекс, що вимірює більші ринкові показники криптовалюти, знизилися на 1,07%, а за останні 24 години Bitcoin і Ether знизилися на 0,80% і 1,81% відповідно. Торгуйте цими ринками та іншими ринками з кредитним плечем до 500x на Bybit MT5 за цим 

Сьогодні найкращим виконавцем є ALEO, який зріс на 9,7% після приєднання до ETHDenver 2025 як мета-спонсор для впровадження інновацій у блокчейні.

Aleo (ALEO), випущений у 2024 році, — це блокчейн рівня 1, орієнтований на конфіденційність, який використовує ZK-докази для безпечних транзакцій. Вона підтримує приватні DeFi та децентралізовані програми, а від інвесторів, як-от A16z, підтримується $228 млн. 

, що сприяло реалізації місії події з розвитку інновацій та розширення меж технології блокчейну. ETHDenver висловив вдячність Алео та іншим спонсорам за те, що зробили подію можливою.

Ознайомтеся з останніми цінами, графіками та даними 

Записи Soneium і Coop співпрацюють 

 з метою революційної монетизації музики в Web3. Coop Records — це громадський знак з понад 600 ончейн-спісень, який прагне надати художникам більш чесний контроль за їхньою роботою. Їхня перша колекція на Soneium містить невипущеної музики від токійського виробника NUU$HI, доступної на ринку NFT Sonova, що забезпечує бездоганний досвід для творців і колекціонерів.

Спотові потоки ETF на Bitcoin

Спотові ETF BTC спостерігали чистий приплив $203,8 млн з 3 по 7 лютого, при цьому припливи GBTC становили $14,7 млн, а припливи не-GBTC — $218,5 млн. Загалом сукупний відтік GBTC становить $21,91B, тоді як загальний відтік не-GBTC становить $62,61B, що призводить до чистого відтоку $40,71B.

Перегляньте останні ціни, графіки та дані 

 запускає підтверджений ейрдроп токенів $IFR через свою програму певних балів. Користувачі можуть заробляти бали, виконуючи завдання та щодня реєструючись із 3X збільшенням для досягнення 7-денної ставки. Основні проєкти ШІ — це партнери, і бали можна буде обміняти на токени.

Початковий

Soneium і Coop Records переоцінюють право власності на музику за допомогою ончейн Монетизації

Торгівля

Торгівля деривативами є однією з таких захопливих концепцій. 

Глобальні фінансові ринки є однією з найприбутковіших галузей на планеті. Хоча дехто з цим не погоджуються, важко не помітити, як фінансові ринки процвітають завдяки інструментам для залучення капіталу, забезпечення поставок за низькими цінами та отримання прибутку «з повітря». Торгівля деривативами є однією з таких захопливих концепцій. На відміну від торгівлі спотами, торгівля деривативами є більш гнучкою та керованою, оскільки ви отримуєте вартість від базового активу. А ринки криптовалютних деривативів часто використовують кредитне плече.

Зазвичай торгівля деривативами означає механізм, згідно з яким трейдери підписують контракт на купівлю або продаж базового активу в певну дату та за певну ціну. Основною метою торгівлі деривативами є спекуляція на майбутній ціні базового активу, що дозволяє трейдерам отримувати прибуток на основі різниці цін. 

І цей підхід застосовується до різних активів, зокрема товарів, валют і 

. Хоча найпоширенішою формою криптовалютних деривативів є ф’ючерси на Bitcoin. 

Оскільки основна увага цього допису полягає в тому, щоб представити, як трейдери можуть використовувати торгівлю деривативами для криптовалюти, ось що ми обговоримо:

Що таке торгівля деривативами?

Торгівля деривативами — це величезний фінансовий ринок. У найпростішій формі торгівля деривативами є обміном контрактами, які зобов’язують дві сторони (покупців і продавців) продати або купити актив у певну дату в майбутньому. Різні типи деривативів включають ф’ючерси, форварди, опціони та безстрокові свопи, і вони застосовуються в контексті криптовалюти.

Для кращого розуміння торгівлі деривативами важливо спочатку визначити, що таке деривативи. Дериватив — це контракт між продавцем і покупцем про купівлю або продаж базового активу за певною ціною. Наприклад, ф’ючерсний контракт на Bitcoin дає трейдерам змогу (як і хеджовані позиції) зменшувати нестабільність ціни, підписуючи договір, розрахунок за яким відбувається за базовою аукціонною ціною Bitcoin. 

Торгівля деривативами з’явилася в 1970-х роках, що робить їх одним із найстаріших фінансових контрактів, які ще існують. Однак 

що торгівля криптовалютними деривативами стає все більш цікавою для громадськості, щоб захистити себе від коливань цін. Наприклад, щомісячний обсяг торгівлі 

, що зробило його одним із найвищих рекордів для торгівлі криптовалютними деривативами.

Чим торгівля деривативами відрізняється від торгівлі спотами?

Як випливає з назви, торгівля спотами — це механізм, який передбачає торгівлю активами за поточними цінами. Розрахунки зазвичай здійснюються протягом двох робочих днів після дати операції.

Ось які є відмінності при безпосередньому порівнянні торгівлі деривативами та торгівлі спотами:

Простіше кажучи, торгівля спотами передбачає виконання короткострокових цілей, тоді як торгівля деривативами зосереджена на довгострокових перспективах.

Типи торгівлі деривативами

 є одними з найпопулярніших типів деривативів. Він надає покупцям право купувати, а продавцям продавати актив за фіксованою ціною в майбутньому (в узгоджену дату). Більшість трейдерів закривають ф’ючерсний контракт до закінчення терміну дії контракту, фіксуючи при цьому свій прибуток або збиток. Зазвичай трейдери використовують ф’ючерсний контракт для хеджування інших інвестицій під час торгівлі на такому нестабільному ринку, як ринок криптовалюти.

В якості прикладу візьмемо Bitcoin. Якщо трейдер вважає, що ціна 1 BTC може знизитися менше $18 000 (наприкінці листопада 2020 року), трейдер використовує ф’ючерсний контракт як хеджування для захисту своєї поточної маржі. Припускаючи, що трейдер купує ф’ючерсний контракт з терміном погашення в один місяць, якщо ціни опустяться нижче $18 000, трейдер зможе захистити свій прибуток.

Однак у зворотному сценарії трейдер втратить будь-які прибутки від Bitcoin протягом наступного місяця.

Форварди — це контракти, подібні до ф’ючерсів. Однак форвардний контракт відрізняється тим, що він використовується у позабіржовій торгівлі, а не на централізованій біржі. Це означає, що покупці та продавці можуть налаштувати договір купівлі-продажу між двома сторонами. Незважаючи на гнучкість, трейдери повинні знати, що відсутність централізації означає, що торгівля форвардами є ризикованою.

З іншого боку, опціони є деривативами, які дають фізичній особі змогу мати право купувати або продавати базовий актив за певною ціною наприкінці строку погашення. Однак зобов’язань щодо опціонних контрактів немає. Опціони бувають двох видів.

Наприклад, припустімо, що трейдер хоче придбати 1 BTC за $15 000 за BTC, навіть незважаючи на те, що ринок криптовалюти нестійкий, і ціна активно коливається. Потім трейдер обирає кол-опціон, щоб заблокувати можливість купити 1 BTC на $15 000 протягом певного періоду. Отже, коли термін дії угоди закінчується, і припускаючи, що ціна на Bitcoin зросла з $15 000 до $30 000, трейдер отримає 1 BTC за $15 000 (попередньо визначена ставка опціону) і отримає $15 000 як чистий прибуток.

Безстрокові свопи — це тип деривативів, які нагадують ф’ючерсні контракти, за винятком того, що вони не мають терміну дії або розрахунку. Трейдери сплачують ціну фінансування за безстрокові свопи, які вирівнюють ціну свопу з ціною базового активу. Зазвичай 

 мають тенденцію імітувати концепцію спотового ринку на основі маржі. Отже, угода близька до базової індексної ціни. Однак, залежно від особливостей контракту, угода може відрізнятися від її ставки фінансування, кредитного плеча тощо.

На відміну від ф’ючерсних контрактів, безстрокові свопи свідчать про рух до зниження ціни, що робить їх придатним інструментом для інвесторів, які шукають довгі позиції.

Використання деривативів у торгівлі криптовалютою

Трейдери криптовалютою використовують деривативи для керування ризиками, також відоме як хеджування. Оскільки деривативи зазвичай використовуються для спекуляції на майбутніх цінах на нестабільному ринку, трейдери зазвичай використовують їх для захисту своїх портфелів від будь-яких коливань цін. Наприклад, трейдер криптовалютою може хеджувати за допомогою безстрокових свопів, які передбачають ставки в протилежному напрямку, щоб зменшити потенційні ризики серйозних втрат, особливо від просідання ринку.

Припустімо, ви придбали 1 BTC на спотовому ринку за $15 000, і ви вважаєте, що ціна може знизитися. Замість продажу ви можете відкрити коротку позицію з використанням кредитного плеча на ринку безстрокових свопів, тому ви отримаєте прибуток від продажу спотів, коли ціна BTC зросте. А коли спотова ціна BTC знижується, ви мінімізуєте втрати від початкової позиції завдяки прибуткам від короткої позиції. 

Спекулювання на майбутньому русі цін

Іншим поширеним використанням деривативів у криптовалютній торгівлі є цінова спекуляція на активах без купівлі базового активу. Трейдери можуть купити ф’ючерсний контракт замість того, щоб купувати фактичний Bitcoin або альткоїни. Це означає, що трейдеру потрібно витратити лише мінімальну суму, щоб отримати доступ до ринку. Отже, оскільки ціна базового активу коливається, трейдер може відповідним чином скоригувати свою позицію. Більшість трейдерів використовують пут-опціони для керування своїми ризиками.

Які переваги торгівлі криптовалютними деривативами?

Обмеження торгівлі криптовалютними деривативами

Кому слід торгувати криптовалютними деривативами?

Торгівля деривативами має свої переваги, а також обмеження. Деякі передумови для торгівлі деривативами:

Враховуючи ці передумови для торгівлі криптовалютними деривативами, ідеальними інвесторами для деривативів є:

Як торгувати криптовалютними деривативами

Для інвесторів, які планують торгувати криптовалютними деривативами, першим кроком є реєстрація на біржі криптовалюти або традиційній біржі, яка дозволяє торгувати криптовалютними деривативами. Ось покроковий процес, якого повинен дотримуватися криптотрейдер.

В ідеалі трейдер має розробити план перед торгівлею деривативами. Деякі біржі пропонують нижчу комісію за свої нативні токени, тому їх можна використовувати для зменшення витрат.

Торгівля криптовалютними деривативами пропонує кілька перспектив для правильного трейдера. Секрет полягає в розробці стратегії перед початком роботи з криптовалютними деривативами. Перед тим, як здійснювати першу угоду, трейдер має проаналізувати та зрозуміти ризики, пов’язані з торгівлею деривативами.

Що таке торгівля криптовалютними деривативами та як вона працює?

Отримуйте щоденну порцію інформації про криптотрейдинг

Отримуйте щоденну порцію інформації про криптотрейдинг