Báo cáo phân tích phái sinh crypto hàng tuần của chúng tôi đi sâu vào các sự kiện vĩ mô, tình trạng hiện tại của các tín hiệu giao dịch và crypto từ khối lượng giao dịch giao ngay cũng như hợp đồng tương lai, quyền chọn và hợp đồng vĩnh viễn.

Việc BTC từ chối giá trên $100K và mức tăng xuống của ETH gần $4K đã có tác động đáng kể đến thị trường phái sinh. Giá giao ngay giảm mạnh do thanh lý các vị thế mua quá mức trong các giao dịch hoán đổi vĩnh viễn, dẫn đến sự sụt giảm lãi suất mở, đặc biệt là ETH và thiết lập lại tỷ lệ funding cao trước đó để giảm, nhưng vẫn dương, mức. 

Trên thị trường hợp đồng tương lai, lãi suất mở vẫn thấp hơn mức hết hạn trước tháng 11/2024, với các vị thế tập trung trong hợp đồng cuối năm tháng 12. Trong khi đó, tỷ lệ funding vĩnh viễn đã được hiệu chuẩn lại sau làn sóng thanh lý. Trong quyền chọn, cấu trúc kỳ hạn của ETH bị đảo ngược, trái ngược với hình dạng cố định của BTC, vì biến động thực tế đã vượt quá kỳ vọng tương lai lần thứ hai kể từ cuối tháng 9.

Vui lòng xem các điểm nổi bật của báo cáo.

Sự gia tăng các vị thế vĩnh viễn ETH góp phần làm tăng lãi suất mở của tuần trước hiện đã đảo ngược. Sự thay đổi này trùng hợp với sự sụt giảm mạnh về tỷ lệ funding cho các hợp đồng, cho thấy điều này được thúc đẩy bởi việc thanh lý các vị thế mua quá tải. Đáng chú ý, mặc dù tỷ lệ funding cho các vị thế long giảm tương tự, hoạt động trong các hợp đồng vĩnh viễn BTC vẫn chủ yếu ổn định trong suốt tháng 12/2024, chỉ tăng vọt trong thời gian BTC tăng nhanh trên $100 nghìn vào cuối tuần trước.

Tỷ Lệ Funding Giảm Về Mức Hợp Lý

Tỷ lệ funding cao và dư thừa trước đây ở gần như tất cả các thị trường vĩnh viễn (như đã lưu ý trong phân tích tuần trước) đã giảm xuống sau khi thanh lý đáng kể các vị thế mua có đòn bẩy mạnh. Mặc dù sự thay đổi này phản ánh mức định vị tăng giá thấp hơn nhiều, tỷ lệ funding vẫn chưa giảm mạnh xuống mức âm đáng kể sau đợt bán tháo nhanh và hiện đang giao dịch đi ngang khoảng 0,01%. Hành vi này cho thấy sự tái thiết về mức độ tiếp xúc đòn bẩy, thường thấy khi những kỳ vọng về các đợt tăng giá giao ngay tiếp theo trở nên quá lạc quan.

Không giống như các mức cân bằng trong thị trường quyền chọn BTC, lãi suất mở của ETH vẫn nghiêng về phía các đợt tăng giá, chủ yếu được thiết lập cho kỳ hạn cuối năm của tháng 12. Tuy nhiên, khối lượng giao dịch đã giảm trong thời gian biến động giá giao ngay đi ngang gần đây. Cơ cấu kỳ hạn biến động vẫn bị đảo ngược, vì kỳ vọng về biến động trong thời gian dài hơn vẫn giữ nguyên khoảng 70%, trong khi thời gian hết hạn ngắn hơn đã phản ứng với biến động giá giao ngay sau cuộc bầu cử ở Mỹ ngày 5/11/2024.

Nâng Cao

Báo Cáo Phân Tích Phái Sinh Crypto Bybit X Block Scholes (ngày 11/12/2024): Vị Thế ETH Perp Giảm Khi Quyền Chọn ETH Vẫn Tăng Hơn Quyền Chọn BTC

Tìm hiểu tất cả về Nhà Giao Dịch Chính trong sao chép giao dịch crypto và cách chọn Nhà Giao Dịch Chính tốt nhất để tối đa hóa lợi nhuận của bạn ngay cả khi là nhà giao dịch mới.

 là một trong những cách tuyệt vời nhất giúp các nhà giao dịch cạnh tranh với sự thành công của các nhà giao dịch có uy tín và kiếm lợi nhuận ngang tầm các chuyên gia thị trường này. Là chiến lược vững vàng trong tài chính truyền thống, sao chép giao dịch cũng đã chứng tỏ mình là công cụ được ưa thích trong thị trường crypto. Trong sao chép giao dịch, có lẽ không yếu tố nào quan trọng hơn việc chọn đúng Nhà Giao Dịch Chính. Lựa chọn này liên quan đến sự thành bại của bạn khi sao chép giao dịch crypto. Đọc tiếp để tìm hiểu tất cả về sao chép giao dịch và Nhà Giao Dịch Chính để tận dụng tối đa giao dịch của bạn.

Sao chép giao dịch là một chiến lược giao dịch phổ biến, trong đó một nhà giao dịch mới hoặc người theo dõi sao chép các lệnh do một nhà giao dịch có uy tín đặt với hồ sơ theo dõi lợi nhuận dương, được gọi là Nhà Giao Dịch Chính. Bạn có thể chọn sao chép thủ công chiến lược của Nhà Giao Dịch Chính hoặc chỉ cần sử dụng phần mềm tự động để sao chép các lệnh của họ. Ví dụ: 

 để sao chép giao dịch crypto tự động dễ dàng và linh hoạt, nơi bạn có thể tự do giao tiếp với các Nhà Giao Dịch Chính hàng đầu.

Sao chép giao dịch thường được so sánh với – hoặc thậm chí bị nhầm lẫn với – phản chiếu giao dịch, một chiến lược rất tương tự, trong đó bạn theo dõi chính xác các động thái thị trường của một nhà giao dịch có uy tín theo cách tự động. Sự khác biệt chủ yếu giữa sao chép giao dịch và phản chiếu giao dịch là sao chép giao dịch để lại cho bạn không gian để áp dụng các tùy chỉnh cũng như phán đoán của riêng mình trong quá trình sao chép các động thái thị trường của nhà giao dịch bạn chọn. 

Trong khi đó, các lệnh phản chiếu giao dịch tuân theo chính xác các động thái của nhà giao dịch, ngay cả khi bạn không đồng ý với một lệnh hoặc chiến lược cụ thể.

Với sao chép giao dịch, người mới bắt đầu có thể kiếm lời ngay cả khi chưa có kiến thức chuyên sâu về thị trường hay phương pháp luận giao dịch. Đây cũng là một cách tiết kiệm thời gian tuyệt vời, vì gần như tất cả đều được tự động hóa và phụ thuộc vào các động thái của nhà giao dịch có uy tín. Tương tự như các chiến lược giao dịch tự động khác, sao chép giao dịch cũng loại bỏ yếu tố cảm xúc khỏi các quyết định và hiệu quả hoạt động của bạn.

Nhà giao dịch có kinh nghiệm muốn chia sẻ kiến thức và chiến lược giao dịch với những người khác có thể trở thành Nhà Giao Dịch Chính. Làm vậy, họ cũng được hưởng thêm lợi nhuận từ những người theo dõi tận tâm, vì không ai đóng vai trò nhà giao dịch chính của hoạt động sao chép giao dịch mà không được đền đáp.

Hiện tại, Bybit chỉ hỗ trợ sao chép giao dịch crypto cho thị trường Phái Sinh. Các nhà giao dịch có chiến lược được theo dõi sẽ kiếm 10% phí trên lợi nhuận do những người theo dõi họ tạo ra.

Nhà Giao Dịch Chính Trong Sao Chép Giao Dịch Là Ai?

Nhà Giao Dịch Chính là nhà giao dịch có chiến lược và động thái đang được những người khác sao chép, được gọi là người theo dõi. Nhà Giao Dịch Chính có thành tích về hiệu suất tuyệt vời và lợi nhuận dương. Nếu không, hẳn bạn sẽ không muốn sao chép giao dịch của họ, phải không nào? Họ không nhất thiết phải là những tên tuổi lớn nhất trên thị trường hoặc có hàng triệu nhà giao dịch theo dõi trên mạng xã hội. Rất may, sự nổi tiếng và địa vị tương tự người nổi tiếng không phải là yêu cầu bắt buộc. Nhà Giao Dịch Chính giỏi thường duy trì cấu hình thấp nhưng mang lại kết quả về lợi nhuận và 

Cách Nhà Giao Dịch Chính Kiếm Lời?

Nguồn lợi nhuận chính cho các Nhà Giao Dịch Chính trong sao chép giao dịch đến từ các khoản phí tính trên lợi nhuận của những người theo dõi họ. Vì sao chép giao dịch được tự động hóa nên việc tính lợi nhuận mà người theo dõi kiếm được cho một Nhà Giao Dịch Chính cụ thể rất dễ dàng. Như đã lưu ý ở trên, 

Ngoài nguồn lợi nhuận chính này, các Nhà Giao Dịch Chính còn được hưởng lợi từ hoạt động của họ một cách gián tiếp bằng cách tạo ra một cơ sở người theo dõi – một lợi ích tuyệt vời về danh tiếng đối với bất kỳ nhà giao dịch nào.

Cách Chọn Nhà Giao Dịch Chính trên Bybit

Việc chọn một Nhà Giao Dịch Chính (MT) tốt chắc chắn sẽ là yếu tố chính trong chiến lược sao chép giao dịch của bạn, đặc biệt nếu bạn là một nhà giao dịch mới. 

Bạn có thể sao chép tối đa mười Nhà Giao Dịch Chính cùng một lúc. Tuy nhiên, cài đặt cho mỗi MT là khác nhau và độc lập. Cần lưu ý rằng hiệu suất của cả Giao Dịch USDT Vĩnh Viễn và Bot Giao Dịch được tạo thông qua Sao Chép Giao Dịch sẽ được xem xét khi xếp hạng MT.

Để bắt đầu, hãy làm quen với sáu danh mục trên 

, phù hợp với các khẩu vị rủi ro khác nhau:

Nắm bắt những điểm khác biệt này có thể giúp bạn điều chỉnh khả năng chấp nhận rủi ro của mình với các phương pháp giao dịch của các MT hàng đầu, mang lại hành trình sao chép giao dịch suôn sẻ hơn và cơ hội thành công cao hơn.

Rủi Ro Cao, Phần Thưởng Cao Trong Ngắn Hạn

 thu hút những người tìm kiếm lợi nhuận ngắn hạn đáng kể. Nhà Giao Dịch Chính trong nhóm này đã đạt ROI cao nhất trong bảy và 90 ngày qua, cho thấy rằng họ có thể có kỹ năng giao dịch tuyệt vời hoặc đã thực hiện một số giao dịch có rủi ro cao, phần thưởng cao. Tuy nhiên, điều quan trọng là phải nhận ra rằng ROI ngắn hạn cao không nhất thiết đảm bảo lợi nhuận bền vững dài hạn.

Nếu bạn đang xem xét lợi nhuận nhất quán dài hạn, phần có tiêu đề 

Nhà Giao Dịch Có Lợi Nhuận Cao Nhất Cho Người Theo Dõi 

thiệu Nhà Giao Dịch Chính đã kiếm được lợi nhuận cao nhất (bằng USDT) cho người theo dõi và duy trì ROI dương trong 90 ngày qua. Lợi nhuận ổn định chỉ ra rằng các MT này có thể tạo ra lợi nhuận đáng tin cậy.

Tuy nhiên, hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai và bạn vẫn nên thận trọng khi đánh giá khả năng của từng Nhà Giao Dịch Chính và các rủi ro liên quan.

 phục vụ những người quan tâm đến giao dịch trong ngày. MT trong nhóm này là các nhà giao dịch trong ngày đã đạt ROI hơn 20% và tỷ lệ thắng hơn 50% trong bảy ngày qua. Lợi nhuận cao của họ trong một khoảng thời gian ngắn - cùng với tỷ lệ thành công cao hơn - cho thấy rằng họ có những hiểu biết sâu sắc về thị trường và khả năng ra quyết định nhanh chóng phù hợp với giao dịch trong ngày. Lưu ý, bản chất nhịp độ nhanh của giao dịch trong ngày đi kèm với biến động vốn có, dẫn đến tổn thất đáng kể nếu giao dịch không di chuyển theo hướng dự kiến.

Đối với nhiều nhà giao dịch e ngại rủi ro hơn, danh mục Lỗ 

là lựa chọn lý tưởng. Nó bao gồm các Nhà Giao Dịch Chính đã đạt ROI hơn 10% và mức lỗ tối đa 

 Các MT này thường thể hiện các chiến lược quản lý rủi ro và khả năng quản lý vốn tốt hơn, khiến chúng trở nên hấp dẫn hơn đối với các nhà giao dịch thận trọng, những người ưu tiên bảo toàn vốn của họ. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là mặc dù rủi ro có thể được giảm thiểu, nhưng rủi ro vẫn chưa được loại bỏ hoàn toàn, vì vậy bạn vẫn có thể bị lỗ.

Rủi Ro và Phần Thưởng Cân Bằng

 Nhà Giao Dịch Cân Bằng Hàng Đầu

 phục vụ những người tìm kiếm sự nhất quán, cân bằng về rủi ro và lợi nhuận.

  Các MT thuộc danh mục này đã tích cực giao dịch trong hơn 30 ngày và đạt được ROI dương trong 30 ngày. Để xác minh tính nhất quán, MT không nên có huy hiệu không hoạt động (được đặt trên một nhà giao dịch chưa mở vị thế trong bảy ngày qua hoặc đã giao dịch trong 14 ngày qua). Lưu ý, việc theo dõi các MT chứng minh rủi ro và phần thưởng nhất quán không phải là một kế hoạch hoàn hảo vì họ vẫn phải đối mặt với những tổn thất tiềm ẩn.

 là Nhà Giao Dịch Chính mới (những người có thể có kinh nghiệm, nhưng mới trên trang 

  Các nhà giao dịch này đã giao dịch dưới 30 ngày và đạt được ROI dương trong 7 ngày. Những người chấp nhận rủi ro được tính toán liên tục tìm kiếm cơ hội mới sẽ thấy danh mục này thú vị. Đương nhiên, MT mới thiếu thành tích đã được chứng minh, vì vậy bạn sẽ cần đánh giá cẩn thận từng MT trước khi chọn MT từ danh mục này.

Mẹo Chọn Nhà Giao Dịch Chính Tốt Nhất Cho Bạn

Mặc dù Bybit đã giúp bạn lọc các nhà giao dịch hàng đầu theo khả năng chấp nhận rủi ro của bạn, nhưng điều quan trọng là phải hiểu các chỉ số được sử dụng để xếp hạng hiệu suất của Nhà Giao Dịch Chính để đưa ra quyết định sáng suốt khi chọn Nhà Giao Dịch Chính.

Bạn không nên chỉ theo dõi các MT phổ biến với số lượng người theo dõi cao hơn (và thậm chí lợi nhuận tích lũy cao hơn) mà không xem xét các chỉ số khác. Điều này là do mức độ phổ biến của MT không cho thấy độ tin cậy hoặc đảm bảo thành công trong tương lai. Thay vào đó, bạn nên cân bằng chỉ báo mức độ phổ biến với các chỉ số hiệu suất thực tế, như được nêu dưới đây. 

Tổng Lợi Nhuận = Vốn Chủ Sở Hữu Tài Khoản Hiện Tại − Vốn Chủ Sở Hữu Tài Khoản Trước − Tổng Nạp + Tổng Rút

 (UTA), ROI được tính theo cách tương tự, nhưng Tổng Lợi Nhuận được xác định bằng công thức phức tạp hơn:

Tổng Lợi Nhuận = PnL Thực Nhận + Thu Nhập Phí Funding − Phí Giao Dịch + PnL Chưa Xác Thực Hiện Tại − PnL Chưa Xác Thực Trước Đây

Mặc dù các chỉ số này có thể cung cấp thông tin chi tiết toàn diện về hiệu suất của MT, nhưng các tiêu chí sau đây được hiểu rõ hơn và hiệu quả hơn để đánh giá hiệu suất trong nháy mắt.

Thường được trình bày dưới dạng tỷ lệ phần trăm, ROI cho biết lợi nhuận trên một khoản đầu tư của MT. Các yếu tố khác nhau được xem xét khi tính ROI, bao gồm tổng lợi nhuận và vốn chủ sở hữu tài khoản (số dư ví + PnL chưa xác thực). PnL chưa xác thực bao gồm các vị thế nắm giữ trong các giao dịch USDT Vĩnh Viễn và Bot Giao Dịch. Để đánh giá xem một nhà giao dịch có lợi nhuận nhất quán hay không, hãy xem lại ROI của họ trong 7, 30 và 90 ngày qua.

Tỷ lệ thắng cho thấy khả năng đóng các giao dịch có lãi của MT. Tuy nhiên, điều quan trọng là phải cân bằng tỷ lệ thắng với ROI để đảm bảo rằng sự nhấn mạnh của MT vào các chiến thắng nhỏ, thường xuyên không ảnh hưởng đến lợi nhuận tổng thể của họ.

Thuật ngữ này đề cập đến tính nhất quán và khả năng dự đoán của các nhược điểm của Nhà Giao Dịch Chính theo thời gian. Trong bối cảnh sao chép giao dịch, điều đó cho thấy khả năng của nhà giao dịch trong việc quản lý rủi ro nhằm ngăn chặn sự sụt giảm vốn chủ sở hữu thất thường hoặc quá lớn. Là người theo dõi, đặc biệt nếu bạn e ngại rủi ro, mức lỗ tối đa thấp hơn và ổn định (phần trăm giảm lớn nhất so với đỉnh) phản ánh việc quản lý rủi ro cẩn thận. 

Tính Nhất quán của Giao dịch và Hoạt động Giao dịch

Tính nhất quán và hoạt động giao dịch của Nhà Giao Dịch Chính cũng là những yếu tố quan trọng khi đưa ra quyết định về việc sao chép giao dịch của ai. Do đó, điều quan trọng là phải tập trung vào hiệu suất của MT trong 7, 30 và 90 ngày qua. Vì thị trường crypto rất biến động, điều quan trọng là phải xác định xem MT có lợi nhuận bền vững liên tục trong các điều kiện thị trường thay đổi hay không. 

Các yếu tố chính cần xem xét bao gồm những yếu tố sau.

: Các chỉ số như giao dịch trung bình hàng tuần hoặc thời gian nắm giữ có thể xác định mức độ quyết liệt hoặc thận trọng của cách tiếp cận của nhà giao dịch.

: Xem xét các chỉ số biến động ROI để đánh giá mức độ ổn định hoặc rủi ro của lợi nhuận MT.

Cách Trở Thành Nhà Giao Dịch Chính Trên Bybit

Trở thành Nhà Giao Dịch Chính trên Bybit là một hình thức đầu tư. Bạn không chỉ được quảng bá chiến lược đầu tư của mình mà còn có thể chia sẻ lợi nhuận mà những người theo dõi kiếm được khi sao chép chiến lược giao dịch của bạn. 

Để trở thành Nhà Giao Dịch Chính trên Bybit, bạn sẽ cần một 

 (Tài Khoản Phụ tiêu chuẩn hoặc Tài Khoản Phụ Giao Dịch Hợp Nhất). 

, Tài Khoản Phụ Giao Dịch Hợp Nhất chỉ cho phép Nhà Giao Dịch Chính thực hiện giao dịch USDT Vĩnh Viễn, trong khi bạn có thể giao dịch nhiều sản phẩm khác với Tài Khoản Phụ tiêu chuẩn (mà những người theo dõi bạn sẽ không sao chép).

Sau khi đăng ký thành công, bạn sẽ cần hoàn thành các nhiệm vụ Nhà Giao Dịch Chính mới trong trung tâm nhiệm vụ. Hoàn thành các nhiệm vụ này cho phép bạn được giới thiệu trên 

Sau khi hoàn thành các nhiệm vụ bắt buộc, bạn sẽ vào Hệ Thống Cấp Nhà Giao Dịch Chính của Bybit, được phân thành bốn bậc: 

. Khi có thêm nhiều người theo dõi hơn, bạn sẽ được nâng cấp lên cấp tiếp theo. Cấp càng cao, các đặc quyền mở khóa càng lớn.

Ngoài ra còn có đánh giá Cấp Nhà Giao Dịch Chính, được thực hiện sau khi bạn hoàn thành các nhiệm vụ cần thiết và vượt qua bài đánh giá của Bybit. Bạn sẽ được đánh giá dựa trên số dư tài khoản, lợi nhuận tích lũy trong 30 ngày và mức lỗ tối đa trong bảy ngày qua. 

Sao Chép Giao Dịch là một cách tuyệt vời để các nhà giao dịch crypto mới kiếm lời từ Ngày Đầu Tiên tham gia các hoạt động giao dịch bằng cách theo dõi Nhà Giao Dịch Chính có uy tín. Thêm nhiều người theo dõi có kinh nghiệm có thể cải thiện lợi nhuận của họ và tiết kiệm thời gian bằng cách áp dụng sao chép giao dịch. Đối với Nhà Giao Dịch Chính, sao chép giao dịch đại diện cho một con đường tuyệt vời để kiếm thêm lợi nhuận. Do đó, bất kể kinh nghiệm giao dịch hoặc tỷ lệ thành công như thế nào, bạn đều có thể gặt hái những lợi ích đáng kể từ sao chép giao dịch.

Bắt Đầu

Cách Chọn Nhà Giao Dịch Chính Giúp Tăng Lợi Nhuận (Hướng Dẫn Toàn Diện)

Ubisoft và Arbitrum sẽ ra mắt trò chơi bắn súng Web3, Cơ Trưởng Laserhawk, vào ngày 18/12. 

Top Người Có Hiệu Suất Hàng Ngày — Sui Network (SUI)

Chỉ số S&P 500 tăng 0,82%, được thúc đẩy bởi dữ liệu lạm phát dương. Các nhà đầu tư hiện đang hướng tới dữ liệu lạm phát của nhà sản xuất và báo cáo thu nhập. Chỉ số Coindesk, một chỉ số đo lường hiệu suất thị trường tiền điện tử rộng lớn hơn đã tăng lần lượt là 6,02%, với Bitcoin và Ether tăng lần lượt là 5,11% và 5,41% trong 24 giờ qua.

Nhà hoạt động hàng đầu hiện nay là SUI, tăng 30,9% sau khi Backpack công bố quan hệ đối tác với Sui để mở rộng hệ sinh thái crypto của mình.

Sui Network (SUI), ra mắt vào ngày 3/5/2023, là một blockchain Layer 1 do Mysten Labs thiết kế để nâng cao chức năng và khả năng mở rộng web3, tập trung vào hiệu quả hợp đồng thông minh và phát triển trò chơi NFT. Dự án này được dẫn dắt bởi các cựu giám đốc điều hành Meta từ đội ngũ ví kỹ thuật số Novi. 

, một sàn giao dịch và ví crypto phổ biến. Sự hợp tác này nhằm mục đích nâng cao trải nghiệm người dùng cho cả hai nền tảng, cung cấp cho người dùng Sui giải pháp ví đáng tin cậy và mở rộng cơ sở người dùng của Backpack để bao gồm những người đam mê Sui.

Xem ngay Giá, Biểu Đồ và Dữ Liệu Mới Nhất Về 

Ubisoft và Arbitrum sẽ ra mắt trò chơi bắn súng Web3, 

, vào ngày 18/12. 1 Trò chơi sẽ có các nhân vật từ các nhượng quyền thương mại khác nhau của Ubisoft và sẽ sử dụng NFT và công nghệ blockchain trên mạng lưới Arbitrum. 2 Sự kiện ra mắt này biểu thị một bước tiến trong trò chơi Web3, với sự quan tâm và đầu tư ngày càng tăng vào lĩnh vực này. 

Hôm qua, tổng dòng vào các ETF giao ngay Bitcoin đạt $223,1 triệu. Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) đã chứng kiến dòng tiền $20,1 triệu, trong khi các quỹ không phải GBTC khác thu hút $203,0 triệu. 

Nếu bạn nhận được airdrop FRAME vào tháng 12/2023, bạn có thể đủ điều kiện nhận 

 trên chuỗi Abstract. Việc phân bổ FRAME đã được tích hợp vào hệ thống khách hàng thân thiết của Abstract, cho thấy trình độ tương tự cho cả hai đợt airdrop.

Ubisoft và Arbitrum Hợp Tác Ra Mắt Web3 Shooter

Cuộc thi giao dịch crypto là cuộc thi trong đó các nhà giao dịch cố gắng hết sức để kiếm được lợi nhuận cao nhất từ khoản đầu tư của họ. Khám phá những lợi ích của việc tham gia tại đây!

Các cuộc thi không chỉ là về chiến thắng, mặc dù phần thưởng chắc chắn là một lợi ích hấp dẫn. Thay vào đó, chúng phục vụ các mục đích quan trọng là xem bạn hòa hợp với những người khác tốt đến mức nào và thúc đẩy bản thân cải thiện theo nhiều cách khác nhau. Việc trau dồi kỹ năng của bạn đặc biệt hữu ích trong thị trường giá lên crypto, thời điểm mà các nhà giao dịch có thể thấy nhiều lợi nhuận hơn lỗ. Hơn nữa, phần thưởng được trao trong cuộc thi giao dịch crypto chắc chắn sẽ giúp bạn tận dụng xu hướng tăng giá. Nhưng trước khi tham gia một cuộc thi giao dịch crypto, điều quan trọng là phải hiểu các cuộc thi đòi hỏi những gì và những lợi ích cụ thể mà bạn có thể mong đợi.

Cuộc thi giao dịch crypto là cuộc thi được tài trợ bởi một nhà môi giới hoặc các đối tác của nhà môi giới, nơi các nhà giao dịch cố gắng hết sức để kiếm được lợi nhuận cao nhất từ khoản đầu tư của họ. Cả số tiền đầu tư ban đầu và thời gian cuộc thi đều được điều tiết trong suốt cuộc thi.

Khi làm quen tốt hơn với các cuộc thi giao dịch thị trường crypto, bạn sẽ tìm thấy cả cuộc thi trực tiếp và demo do các sàn giao dịch và nền tảng khác nhau cung cấp, bao gồm cả Bybit. Các cuộc thi trực tiếp sử dụng tài khoản giao dịch thực và tài sản thực và tài khoản demo được sử dụng cho các cuộc thi demo. 

Người tham gia cuộc thi có thể cần đáp ứng các yêu cầu cụ thể, chẳng hạn như có số lượng tài sản tối thiểu trong tài khoản hoặc có trình độ chuyên môn khác. Các quy tắc cụ thể cho các cuộc thi này và cách xác định người chiến thắng cũng khác nhau. Ví dụ: một số cuộc thi có thể hạn chế thị trường mà người tham gia có thể giao dịch. Để nhà giao dịch tận dụng tối đa cuộc thi giao dịch crypto, cuộc thi nên sử dụng hoặc mô phỏng phí giao dịch thực tế

Thời gian của các cuộc thi này có thể thay đổi từ 24 giờ đến hơn hai tuần. Người chiến thắng có thể nhận giải thưởng tiền mặt hoặc crypto trong nhiều trường hợp và giải thưởng thường được giải ngân vào cuối cuộc thi ngay cả khi giải thưởng hàng ngày được trao.

Lợi Ích Của Việc Tham Gia Cuộc Thi Giao Dịch Crypto

Trong một thị trường giá lên, nhiều nhà giao dịch crypto có thể háo hức đầu tư. Họ có thể đã được hưởng lợi nhuận tài chính đáng kể hoặc có thể hào hứng về tiềm năng kiếm thêm lợi nhuận khi thị trường crypto có xu hướng tăng.

Trong thị trường giá lên hiện tại, có những cơ hội tuyệt vời để các nhà giao dịch tạo ra lợi nhuận và tận hưởng các lợi ích khác. Bằng cách tham gia cuộc thi giao dịch crypto, bạn có thể tận dụng những lợi ích đáng kể góp phần vào thành công tiềm năng của mình theo những cách thú vị. Những lợi ích hàng đầu của các cuộc thi giao dịch crypto là gì?

Trong thị trường giá lên, giá trị tài sản cao hơn mức trung bình và các nhà giao dịch có tâm lý tích cực về thị trường. Hoạt động giao dịch của riêng bạn cũng có thể tăng lên do lợi nhuận giao dịch mà bạn đã trải qua và giảm sự e ngại rủi ro. 

Tuy nhiên, giải thưởng cho cuộc thi giao dịch crypto cũng có thể rất đáng kể. Thông thường, các cuộc thi này có nhiều người chiến thắng và điều này mở rộng cơ hội kiếm lời về tài chính từ việc tham gia của bạn. Phần thưởng từ cuộc thi giao dịch crypto có thể tăng lợi nhuận giao dịch của bạn trên thị trường giá lên và thúc đẩy bạn tiếp tục tìm kiếm cơ hội kiếm lợi nhuận tài chính.

Các nhà giao dịch crypto có thể thu được một lượng kiến thức đáng kể bằng cách đọc về các hoạt động và chiến lược giao dịch, nhưng không gì so sánh được với giá trị của trải nghiệm thực tế. Giao dịch trực tiếp cho phép bạn kiểm tra kiến thức và chiến lược của mình và những trải nghiệm này có thể hướng dẫn các hoạt động giao dịch trong tương lai của bạn. Các cuộc thi trong xu hướng tăng thị trường hiện tại có thể đặc biệt có lợi vì chúng có thể mở ra cho bạn những cơ hội tồn tại trong đời thực thay vì lý thuyết.

Dù bạn là nhà giao dịch crypto mới có kỹ năng chưa được kiểm nghiệm hay đang tìm cách cải thiện kỹ năng và tăng lợi nhuận, việc cải thiện kỹ năng giao dịch là điều cần thiết. Nâng cấp kỹ năng và chiến lược giao dịch có thể nâng cao sự tự tin của bạn. Sự tự tin có thể tăng vọt trong thị trường giá lên, vì vậy việc tăng sự tự tin có thể giúp bạn đưa ra quyết định giao dịch dựa trên kiến thức và kinh nghiệm thay vì cảm xúc.

Khám Phá Các Chiến Lược Giao Dịch Mới

Bằng cách xem xét một số bảng chiến thắng cho các cuộc thi giao dịch crypto trước đó, chắc chắn bạn sẽ thấy những lợi nhuận ấn tượng có vẻ không thể đạt được. Xét cho cùng, trong một thị trường giá lên, các nhà giao dịch có xu hướng thực hiện các giao dịch lớn hơn hoặc rủi ro hơn để tối đa hóa lợi nhuận của họ. Tuy nhiên, một cuộc thi giao dịch crypto có thể truyền cảm hứng cho bạn trở nên tích cực hơn với các chiến lược giao dịch của mình mà không cần thiết phải tự gây ra những tổn thất tiềm ẩn.

Bạn biết lợi nhuận thực tế của mình khi giao dịch trên thị trường crypto là gì, nhưng bạn so sánh với các nhà giao dịch khác như thế nào? Cuộc thi giao dịch crypto giữ nhiều yếu tố ổn định, chẳng hạn như thị trường bạn có thể giao dịch và số tiền đầu tư ban đầu của bạn. Một cuộc thi giúp việc so sánh táo với các nhà giao dịch khác trở nên dễ dàng hơn. Bạn có muốn biết cách xếp chồng lên những người trong nhóm đầu tư của mình không? Chỉ cần mời họ tham gia cuộc thi để tìm hiểu. Ngoài ra, bạn sẽ có quyền khoe khoang nếu thắng cuộc thi.

Khám Phá Các Chiến Lược Quản Lý Rủi Ro

Quản lý rủi ro và giảm thiểu rủi ro tổn thất là những khía cạnh quan trọng của thành công trong giao dịch crypto bất kể điều kiện thị trường. Tuy nhiên, bạn có thể tự hỏi liệu bạn có đang quá thận trọng với chiến lược giao dịch của mình hay không. Nếu tham gia một cuộc thi giao dịch, bạn có thể tìm hiểu về những rủi ro và phần thưởng thực tế cho các chiến lược mà bạn có thể không muốn thử. Một cuộc thi giao dịch crypto cũng mang đến cho bạn cơ hội thử nghiệm các chiến lược quản lý rủi ro khác nhau và so sánh kết quả của bạn với những người khác để xem cách các chiến lược của bạn tích hợp.

Chứng Minh Chiến Lược Giao Dịch Của Bạn Hoạt Động

Bạn có thể đã phát triển một chiến lược giao dịch phù hợp với mình dựa trên các hoạt động giao dịch đã thiết lập của mình, nhưng bạn có thể sao chép kết quả tương tự với các loại tài sản crypto khác không? Trong một cuộc thi giao dịch crypto, bạn có thể thử nghiệm chiến lược của mình theo các thông số khác nhau. Bằng cách đó, bạn có thể tinh chỉnh chiến lược của mình để chiến lược này thậm chí còn có lợi hơn trong xu hướng tăng thị trường hoặc chuẩn bị cho mình trước thị trường giá xuống.

Khuyến Khích Bạn Ra Khỏi Vùng Thoải mái

Những người thành công nhất thường tập trung vào việc thoát khỏi vùng thoải mái của họ. Họ đã gặp phải những cơ hội tuyệt vời bằng cách tránh xa những gì quen thuộc và được biết đến, điều này có thể đúng với bạn trong thị trường crypto. Một cuộc thi giao dịch crypto đưa bạn đến với các chiến lược giao dịch mới và khuyến khích bạn suy nghĩ sáng tạo để cải thiện thay vì ở trong một lối mòn thoải mái. Do đó, đôi khi bạn có thể thấy kết quả tốt hơn từ các giao dịch crypto của mình bằng cách tham gia vào các cuộc thi.

Bybit đã tổ chức một số cuộc thi giao dịch crypto nổi bật trong những năm gần đây. Các cuộc thi này đã mang đến cho các nhà giao dịch cơ hội tuyệt vời để kiếm thưởng và trau dồi kỹ năng giao dịch crypto của họ. Ngoài ra, họ đã có thể thử nghiệm các chiến lược mới và so sánh chiến lược của họ với các nhà giao dịch khác. Gần đây, một số cuộc thi giao dịch đáng chú ý nhất do Bybit tổ chức là gì?

một lần nữa được Bybit tổ chức vào năm 2024, với tổng thưởng là 10.000.000 USDT.

  Các cuộc thi tại WSOT 2023 bao gồm Tranh Tài Đội Nhóm, Lễ Hội Sao Chép Giao Dịch, Đại Hội Bạn Buddy và Đợt DEX 

. Tổng thưởng Tranh Tài Đội Nhóm là 

 USDT mỗi người, trong khi tổng thưởng cho Sóng DEX 

là 1.000.000 MNT. Ngoài ra, Bybit đã đóng góp vào 

75 ETH để tài trợ cho cuộc thi Attackathon đầu tiên của Ethereum

 nhằm hỗ trợ sự phát triển của ngành công nghiệp crypto. WSOT 2024 đã phá vỡ kỷ lục trước đó 

với hơn 77.000 nhà giao dịch từ 161 quốc gia tạo ra khối lượng giao dịch $100 tỷ. 

 là một sự kiện với các cuộc thi giao dịch hàng tháng được thiết kế để kiểm tra và thưởng cho các kỹ năng của nhà giao dịch trong suốt cả năm. Người dùng có thể giao dịch bất kỳ hợp đồng Phái Sinh nào, bao gồm cả hợp đồng USDC và giành được các giải thưởng độc quyền như BTC và USDT. Sự kiện này cũng làm nổi bật năm trong số những sự kiện lớn nhất năm 2024: Chúc Mừng Bitcoin, Sự Kiện Giảm Một Nửa BTC, VIP Grand Prix Series 3, VIP Gala 2024 và Lễ Kỷ Niệm 6 Tuổi của Bybit.

Cuộc Thi Giao Dịch Phái Sinh SEA Games

 có hai sự kiện chính, Cuộc Thi Khối Lượng Giao Dịch Đội và PnL Đội (%) Cuộc Thi Giao Dịch, với tổng thưởng 120.000 USDT, được tổ chức từ 10AM ngày 8/5/2024 đến 10AM ngày 31/5/2024. Đối với Cuộc Thi Khối Lượng Giao Dịch Đội, các đội được xếp hạng dựa trên khối lượng giao dịch Phái Sinh. Mặt khác, các đội tham gia Cuộc Thi Giao Dịch PnL Đội (%) được xếp hạng dựa trên PnL Giao Dịch Phái Sinh (%). Ngoài ra, những người tham gia đã nạp lần đầu ít nhất $100 qua P2P trong thời gian diễn ra sự kiện sẽ nhận được airdrop $10 vào cuối cuộc thi.

Bybit tổ chức một số giải đấu giao dịch crypto trong suốt cả năm để các nhà giao dịch cạnh tranh. Các cuộc thi này mang đến cho các nhà giao dịch crypto cơ hội tuyệt vời để thử nghiệm chiến lược, cải thiện kỹ năng, giành giải thưởng sinh lợi và tận dụng các lợi ích khác. Cho dù bạn đang tìm cách nâng cao năng lực giao dịch hay tận hưởng các đặc quyền độc quyền, tham gia cuộc thi giao dịch Bybit có thể là một trải nghiệm rất bổ ích và phong phú.

Lợi Ích Của Việc Tham Gia Cuộc Thi Giao Dịch Crypto Trong Thị Trường Giá Lên

Bybit Learn

Đầu Tư

Bạn có đang cân nhắc các lựa chọn giữa một sản phẩm giao dịch hối đoái (ETP) và quỹ giao dịch hối đoái (

) cho danh mục đầu tư của bạn không? Nói ngắn gọn thì ETF là một tập hợp con của ETP, cung cấp giá theo thời gian thực và tính linh hoạt của giao dịch giống như cổ phiếu, khiến lựa chọn này trở thành một loại tài sản có tính thanh khoản cao. Hướng dẫn của chúng tôi tập trung vào ETP và ETF để tìm hiểu sự khác biệt, cấu trúc và cách chúng phù hợp với các chiến lược đầu tư đa dạng.

ETP và ETF đã nổi lên như những sản phẩm chính trong các nền tảng đầu tư trực tuyến. Bài viết này sẽ phân tích hai công cụ tài chính trong phần nội dung sau đây.

Một số thông tin cơ bản về ETP:

Là một loại ETP có các đặc điểm riêng biệt (không giống như các quỹ tương hỗ), các ETF:

Những tính năng này khiến cho các ETF trở nên phổ biến đối với các nhà đầu tư.

Các nhà đầu tư cân nhắc phân bổ quỹ cho các ETF do chúng có tính thanh khoản cao. Các quỹ này có thể được giao dịch suốt cả ngày, giống như cổ phiếu, mang lại cho nhà đầu tư mức độ linh hoạt khó sánh được.

ETP (các sản phẩm giao dịch hối đoái) giống như một “giỏ hỗn hợp” trong đó bao gồm một loạt các sản phẩm đầu tư, chẳng hạn như:

Mỗi loại ETP có các đặc điểm và cấu trúc riêng biệt, phù hợp với các loại tài sản và chiến lược đầu tư khác nhau. Các nhà đầu tư có thể sử dụng ETP như một công cụ thuận tiện để đa dạng hóa danh mục đầu tư của họ. Các công cụ tài chính này cung cấp cách thức đơn giản để tiếp cận nhiều lựa chọn đầu tư.

Ví dụ, các ETN mang nhiều rủi ro khác nhau, bao gồm rủi ro tín dụng liên quan đến sự ổn định tài chính của tổ chức phát hành. Chúng cũng có rủi ro thu hồi, có thể dẫn đến tổn thất tiềm ẩn nếu tổ chức phát hành thu hồi ETN. Tuy nhiên, lợi nhuận trên ETN thường gắn liền với hiệu suất của một chỉ số chuẩn hoặc chỉ số cơ sở (sau khi khấu trừ bất kỳ khoản phí nào). Điều này có nghĩa là ETN có thể cung cấp cho các nhà đầu tư khả năng tiếp cận các chỉ số và có khả năng mang lại lợi nhuận hấp dẫn.

ETF (quỹ giao dịch hối đoái) nắm giữ danh mục đầu tư đa dạng, thường phản ánh chỉ số đầu tư cơ bản như cổ phiếu hoặc trái phiếu. Nhà đầu tư mua và/hoặc bán cổ phiếu của ETF trên một sàn giao dịch, tương tự như quy trình giao dịch cổ phiếu. Các quỹ giao dịch hối đoái có thể bao gồm nhiều khoản đầu tư khác nhau, chẳng hạn như:

ETF mang đến sự đa dạng hóa và linh hoạt cho các nhà đầu tư. Các ETF được quản lý thụ động được thiết kế để sao chép hiệu suất của một chỉ số hoặc lĩnh vực, giúp tiết kiệm chi phí và minh bạch.

ETF có một số lợi thế so với các quỹ tương hỗ, bao gồm:

Sau khi tìm hiểu riêng về ETP và ETF, đã đến lúc so sánh hai sản phẩm này. Mặc dù cả ETP và ETF đều là các sản phẩm giao dịch hối đoái giúp nhà đầu tư tiếp cận với nhiều loại tài sản khác nhau, nhưng chúng khác nhau về cấu trúc, quy định và đặc điểm giao dịch. ETP được giao dịch trên các sàn giao dịch theo cách tương tự như giao dịch cổ phiếu và chúng có thể bao gồm các hàng hóa giao dịch hối đoái (ETC), mang lại mức độ tiếp cận với hàng hóa thông qua cổ phiếu. Trái lại, ETF là các bộ sưu tập chứng khoán theo các chỉ số cơ bản và có thể bao gồm các khoản đầu tư như cổ phiếu và trái phiếu.

Khi nói đến thanh khoản, các ETF thường thể hiện các đặc điểm vượt trội so với ETP, khiến chúng trở nên thích hợp và được nhà đầu tư yêu thích hơn. Cùng với tính linh hoạt trong giao dịch, sự đa dạng danh mục đầu tư, quản lý rủi ro, chi phí thấp hơn và giảm thuế, điều này góp phần khiến các ETF phổ biến hơn so với ETP.

Phần lớn các ETP có cấu trúc như ETF, được đăng ký và quản lý bởi SEC với tư cách là các công ty đầu tư theo Đạo Luật Công Ty Đầu Tư năm 1940 về mặt cấu trúc và quy định của sản phẩm. Nhờ đó các nhà đầu tư có được một cấp độ giám sát và tính minh bạch. Các quỹ ETF thường tập trung đầu tư vào cổ phiếu, trái phiếu hoặc chứng khoán nợ và phải tuân theo các yêu cầu về sự đa dạng. Chúng được giao dịch trên thị trường chứng khoán, mang lại cho các nhà đầu tư tính thanh khoản và linh hoạt.

Tuy nhiên, có sự khác biệt trong giám sát quy định giữa ETF và các ETP khác, chẳng hạn như ETN. Các quỹ ETF phải tuân thủ các quy định của Đạo Luật Công Ty Đầu Tư năm 1940 và phải chịu sự giám sát nghiêm ngặt, bao gồm sự giám sát của hội đồng quản trị và Cơ Quan Quản Lý Ngành Tài Chính (FINRA).

Mặt khác, các ETN không có sự giám sát của hội đồng quản trị, cho thấy một khuôn khổ pháp lý ít nghiêm ngặt hơn.

Mặc dù cả ETP và ETF đều có mặt trên các sàn giao dịch chứng khoán, nhưng ETF thường cung cấp tính thanh khoản cao hơn và mức

hẹp hơn. Tính thanh khoản cao hơn này của các ETF so với ETP chủ yếu bị ảnh hưởng bởi thành phần và khối lượng giao dịch của các chứng khoán tạo nên mỗi ETF, cùng với khối lượng giao dịch và môi trường đầu tư.

Mức chênh lệch giá bid-giá ask có thể thay đổi đối với ETP và ETF. Tuy nhiên, đó là một khía cạnh quan trọng đối với các ETF, vì chúng giao dịch tương tự như các cổ phiếu đơn lẻ, khiến cho mức chênh lệch trở nên thích hợp hơn. Các ETF có mức độ phổ biến cao và khối lượng giao dịch lớn thường dẫn đến mức chênh lệch giá bid-giá ask hẹp hơn, nhưng các ETF ít phổ biến hơn, hoặc các ETF với chứng khoán cơ sở có mức độ thanh khoản thấp hơn, có thể có mức chênh lệch lớn hơn.

ETF và ETP cho phép sự đa dạng và

. Tuy nhiên, mức độ đa dạng có thể phụ thuộc vào sản phẩm cụ thể và tài sản cơ sở của sản phẩm. 

Ví dụ, các ETC mang lại khả năng tiếp cận hàng hóa, trong khi các ETF như iShares Core ETF cho phép các nhà đầu tư xây dựng danh mục đầu tư toàn diện cho các mục tiêu dài hạn. Các ETF thường tuân theo một loạt các tài sản cơ sở, tạo ra sự đa dạng rộng hơn so với một số ETP nhất định có thể tập trung vào các ngành hoặc hàng hóa cụ thể.

Việc thiếu sự đa dạng trong các ETF và ETP có thể dẫn đến mức độ tiếp cận nhiều hơn với các lĩnh vực cụ thể, điều này có thể gây bất lợi trong thời kỳ lĩnh vực đó suy thoái. Ngoài ra, các ETF đòn bẩy hoặc nghịch đảo có thể gặp phải sự thiếu hiệu quả về thuế do thiết lập lại hàng ngày, từ đó có thể dẫn đến lợi nhuận hoặc lỗ chịu thuế.

Có vô số lựa chọn thị trường phục vụ cho các chiến lược đầu tư khác nhau, bao gồm quản lý thụ động so với chủ động, tập trung vào lĩnh vực và ngành, và các sản phẩm đòn bẩy và nghịch đảo. ETF thụ động được thiết kế để sao chép hiệu suất của một chỉ số hoặc lĩnh vực. Các quỹ này mang lại những lợi thế như tiết kiệm chi phí và tính minh bạch, khiến chúng trở thành lựa chọn thuận lợi cho nhà đầu tư có xu hướng tiếp cận đầu tư thụ động.

Mặt khác, các ETF hoạt động được giám sát bởi các chuyên gia có kinh nghiệm, với mục tiêu vượt qua chỉ số chuẩn. Trái ngược với các ETF thụ động, các ETF đang hoạt động sử dụng các chiến lược đầu tư đa dạng và có thể điều chỉnh phân bổ danh mục đầu tư để đáp ứng các điều kiện thị trường.

So Sánh Chiến Lược Thụ Động với Chủ Động

Trong lĩnh vực ETP và ETF, các chiến lược thụ động và chiến lược chủ động cung cấp các phương pháp tiếp cận đầu tư riêng biệt.

Mặt khác, các ETP và ETF đang hoạt động cũng có những đặc điểm sau:

ETF và ETP cung cấp các cơ hội đầu tư mục tiêu trong các phân khúc thị trường cụ thể, trong đó có thể được phân loại rộng rãi thành các ngành và lĩnh vực. Mặc dù các thuật ngữ này thường được sử dụng thay thế cho nhau, nhưng có một sự khác biệt nhỏ:

Ngoài các ETF, các loại ETP khác cũng có thể cung cấp các cơ hội đầu tư tập trung vào lĩnh vực hoặc ngành. Tuy nhiên, điều quan trọng là phải phân biệt giữa ETF và các ETP khác:

ETF là các quỹ đầu tư được giao dịch trên các sàn giao dịch chứng khoán, thường được thiết kế để theo dõi các chỉ số, hàng hóa hoặc giỏ tài sản. Chúng có thể theo lĩnh vực hoặc ngành cụ thể, như đã giải thích ở trên.

Các ETP khác, chẳng hạn như ETN hoặc ETC, cũng cung cấp khả năng tiếp cận với các phân khúc thị trường khác nhau nhưng có thể có cấu trúc, rủi ro và khuôn khổ pháp lý khác nhau. Ví dụ: ETN là công cụ nợ do các tổ chức tài chính phát hành và có hiệu suất gắn liền với một chỉ số hoặc chiến lược thị trường cụ thể, trong khi ETC tập trung cụ thể vào hàng hóa.

ETP và ETF đòn bẩy và nghịch đảo cung cấp một cách tiếp cận đầu tư độc đáo. ETP đòn bẩy tìm cách tăng cường hiệu suất của một chỉ số cơ sở hoặc loại tài sản bằng cách sử dụng các

 tài chính. Sự khuếch đại này đạt được thông qua việc sử dụng

, có thể dẫn đến tăng lợi nhuận tiềm năng cũng như rủi ro cao. Trong khi đó, ETP nghịch đảo là các công cụ tài chính nhằm mục đích đạt được lợi nhuận có tương quan nghịch đảo với hiệu suất của một chỉ số chuẩn hoặc chỉ số cụ thể. Ví dụ: nếu chỉ số cơ sở giảm 1%, ETP nghịch đảo được thiết kế để theo dõi nghịch đảo chỉ số đó sẽ đặt mục tiêu tăng 1%, trước phí và chi phí. 

Những sản phẩm này phục vụ cho các nhà đầu tư sành sỏi tìm kiếm lợi nhuận cao hơn hoặc chiến lược phòng vệ. Tuy nhiên, đầu tư vào các ETP có đòn bẩy và nghịch đảo mang lại rủi ro vốn có, đặc biệt là trong các thị trường biến động. Có khả năng lợi nhuận sai lệch đáng kể so với hiệu suất của chỉ số chuẩn hoặc chỉ số cơ sở của chúng theo thời gian.

Giống như tất cả các công cụ đầu tư, cả ETP và ETF đều phải chịu chi phí và phí. Các khoản phí này, được gọi là tỷ lệ chi phí, thay đổi tùy thuộc vào loại quỹ. Trung bình, tỷ lệ chi phí cho các ETF vào khoảng 0,16% đối với các ETF chỉ số, đặt mục tiêu theo dõi một chỉ số thị trường cụ thể. Để so sánh, mức trung bình ngành rộng hơn, bao gồm cả ETF và quỹ tương hỗ, có xu hướng cao hơn, khoảng 0,47%. Các tỷ lệ chi phí này bao gồm các chi phí hoạt động của quỹ, chẳng hạn như chi phí hành chính và phí quản lý danh mục đầu tư.

Ngoài tỷ lệ chi phí, nhà đầu tư cũng có thể phải chịu hoa hồng môi giới để giao dịch ETP và ETF. Cần lưu ý rằng các nhà đầu tư thường phải chịu phí thấp hơn khi đầu tư vào ETF, so với các quỹ tương hỗ. Tuy nhiên, để giảm thiểu chi phí, nhà đầu tư có thể chọn các quỹ chỉ số với tỷ lệ chi phí thấp hơn so với các quỹ được quản lý chủ động.

Ngoài ra, nhà đầu tư nên đánh giá các chi phí liên quan đến việc mua và bán các ETF và lưu ý đến cả các khoản phí minh bạch và ẩn liên quan đến các ETF đã chọn của họ.

Quyết định lựa chọn giữa ETP và ETF chủ yếu dựa vào mục tiêu đầu tư, khả năng chịu rủi ro và mức độ tiếp cận ưu tiên của bạn. Các mục tiêu đầu tư ảnh hưởng đáng kể đến sự lựa chọn giữa ETP và ETF, vì chúng xác định các tài sản cơ sở hoặc các chỉ số chuẩn đang được theo dõi.

Khả năng chịu rủi ro là một yếu tố quan trọng khác. ETF thường đại diện cho các lựa chọn có rủi ro thấp hơn do tính chất đa dạng và chi phí thấp hơn, khiến chúng hấp dẫn hơn đối với nhà đầu tư có khả năng chấp nhận rủi ro thấp hơn. Mặt khác, một số ETP nhất định, chẳng hạn như các sản phẩm đòn bẩy hoặc nghịch đảo, có rủi ro cao hơn và thường phù hợp hơn cho nhà đầu tư sẵn sàng chấp nhận mức độ rủi ro lớn hơn.

Mức độ tiếp cận mong muốn cũng là một yếu tố quan trọng trong việc lựa chọn ETP hoặc ETF, vì nó ảnh hưởng đáng kể đến cách danh mục đầu tư của nhà đầu tư sẽ hoạt động trong các điều kiện thị trường khác nhau.

Ưu Điểm và Nhược Điểm của ETP so với ETF

Mỗi ETP và ETF đều mang lại những ưu điểm và nhược điểm riêng biệt, nhưng điều quan trọng là phải phân biệt chúng một cách chính xác. ETF, là một tập hợp con của ETP, thường cung cấp các lợi ích như sự đa dạng, thanh khoản và tiết kiệm thuế. Chúng được biết đến với nhiều lựa chọn đầu tư và sự dễ dàng trong giao dịch, tương tự như cổ phiếu. Tuy nhiên, một số loại ETF có thể phát sinh thêm chi phí do quản lý chủ động hoặc các chiến lược đầu tư chuyên biệt.

Mặt khác, các loại ETP khác, chẳng hạn như ETN hoặc ETC, có thể có cấu trúc chi phí và rủi ro khác nhau. Mặc dù chúng cũng cung cấp sự đa dạng và có thể tiết kiệm thuế, nhưng chi phí giao dịch và tỷ lệ chi phí có thể thay đổi đáng kể dựa trên cấu trúc cụ thể của chúng và tài sản cơ sở mà chúng theo dõi. Ví dụ, các ETN có thể có chi phí hoạt động thấp hơn nhưng mang đến rủi ro tín dụng, trong khi các ETC tập trung vào hàng hóa có thể có chi phí lưu trữ và xử lý riêng.

Điều quan trọng cần lưu ý là tác động tiềm ẩn đối với sự ổn định của thị trường trong thời kỳ biến động có thể được xem xét cho cả ETF và ETP khác, tùy thuộc vào thành phần của chúng và phân khúc thị trường mà chúng nhắm mục tiêu.

Để làm sáng tỏ thêm các khái niệm ở trên, chúng ta hãy xem xét một số ví dụ thực tế. 

 S&P 500® ETF Trust (SPY) được công nhận là ETF tiên phong. Quỹ này được ra mắt vào ngày 22 tháng 1 năm 1993 và giữ vị trí ETF lớn nhất trên thị trường. SPY được cấu trúc để tái tạo hiệu suất của Chỉ Số S&P 500

, cho phép các nhà đầu tư tiếp cận với 500 công ty nổi bật và có uy tín trên thị trường chứng khoán Hoa Kỳ.

, cho phép nhà đầu tư tiếp cận với hiệu suất của

, loại crypto lớn nhất thế giới. Những ETF đổi mới này làm nổi bật nhiều lựa chọn đầu tư có sẵn trong thế giới ETP và ETF.

Rủi Ro và Phần Thưởng Có Thể Có

Tương tự như tất cả các khoản đầu tư, ETP và ETF đi kèm với cả rủi ro và phần thưởng có thể có. Rủi ro thị trường đề cập đến khả năng các ETP gặp phải những thay đổi bất lợi về giá do biến động thị trường, biến động cũng như các rủi ro kinh tế xã hội và chính trị khác nhau. ETP mang rủi ro của tài sản mà quỹ đầu tư vào, chẳng hạn như hàng hóa và trái phiếu. Những rủi ro này vốn có liên quan đến các tài sản cơ sở và có thể ảnh hưởng đến hiệu suất của ETP.

Nhà đầu tư cũng nên biết rằng nếu các công ty phát hành trái phiếu giao dịch hối đoái gặp khó khăn về tài chính, chẳng hạn như phá sản, họ có thể không thực hiện được nghĩa vụ thanh toán của mình, từ đó có khả năng khiến chủ sở hữu ETN bị mất giá trị tài sản ròng đáng kể hoặc có khoản đầu tư vô giá trị.

Tuy nhiên, phần thưởng tiềm năng có thể lớn. Lợi nhuận trên ETN thường gắn liền với hiệu suất của các chỉ số chuẩn hoặc chỉ số cơ sở (sau khi khấu trừ bất kỳ khoản phí nào), mang lại tiềm năng lợi nhuận hấp dẫn.

Cả ETP và ETF đều mang đến những cách hiệu quả để đa dạng hóa danh mục đầu tư, mỗi loại có các đặc điểm cấu trúc, quy định và giao dịch riêng. ETF, một tập hợp con của ETP, thường được ưa chuộng vì tính thanh khoản của chúng và một loạt các lựa chọn chi phí thấp, đặc biệt là trong trường hợp ETF theo dõi chỉ số thụ động. 

Tuy nhiên, danh mục ETP rộng hơn, bao gồm các sản phẩm như ETN và ETC, cung cấp các cấu trúc khác nhau và có thể phục vụ nhu cầu đầu tư cụ thể với các tác động chi phí và profile rủi ro khác nhau. Khi lựa chọn giữa ETP hoặc ETF, điều quan trọng là phải hiểu rõ các mục tiêu đầu tư, khả năng chịu rủi ro và mức độ tiếp cận thị trường cụ thể mà bạn mong muốn, đảm bảo rằng lựa chọn của bạn phù hợp với chiến lược đầu tư tổng thể.

So Sánh ETP so với ETF: Sự Khác Biệt Trong Các Dịch Vụ Giao Dịch Hối Đoái

Nhận tiền điện tử và thông tin giao dịch hàng ngày của bạn

Nhận tiền điện tử và thông tin giao dịch hàng ngày của bạn